Raport kwartalny SA-Q  IV/2005

Zgodnie z § 54 Załącznika Nr 1 do Uchwały Nr 29/01 Rady Nadzorczej Spółki Akcyjnej Centralna Tabela Ofert z dnia 30 października 2001 r. - Regulamin obrotu (z późn. zm.)

(dla emitentów papierów wartościowych o działalności wytwórczej, budowlanej, handlowej lub usługowej)

Zarząd spółki VENTUS S.A. z siedzibą w Warszawie 
(nazwa emitenta)

podaje do wiadomości raport kwartalny				dnia 9 lutego 2006 roku
									(data przekazania)

Otrzymują:
Komisja Papierów Wartościowych i Giełd
MTS-CeTO S.A.
Polska Agencja Prasowa

WYBRANE POZYCJE                                                                                     BILANSU                                                                                                                                     (w tys. zł)	stan na  31.12.2005r.    - koniec  IV kwartału	stan na                         30.09.2005r.    - koniec  III kwartału	stan na                         31.12.2004r.    - koniec  IV kwartału	stan na                         30.09.2004r.   - koniec  III kwartału	
I. AKTYWA RAZEM	23 980	23 943	22 456	22 466	
1. Aktywa trwałe	21 218	21 192	21 209	21 214	
2. Aktywa obrotowe, w tym:	 2 761	2 751	 1 247	  1 252	
2.1. Zapasy	0	0	0	0	
2.2. Należności krótkoterminowe	0	2	7	9	
II. PASYWA RAZEM	23 980	23 943	22 456	22 466	
1. Kapitał własny, w tym:	516	517	480	478	
1.1. Kapitał zakładowy	500	500	500	500	
2. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania, w tym:	23 464	23 426	21 976	21 988	
2.1. Zobowiązania długoterminowe	21 149	21 149	21 149	21 149	
2.2. Zobowiązania krótkoterminowe	37	0	12	23	
.....	 	 	 	 	

Wybrane pozycje rachunku zysków i strat	
WYBRANE POZYCJE                                                                      RACHUNKU ZYSKÓW I STRAT                                                                (w tys. zł)	 IV  kwartał                     okres od 01.10.2005r. do  31.12.2005r.     	 IV  kwartały  narastająco     okres od 01.01.2005r.              do 31.12.2005r.         	 IV  kwartał                     okres od 01.10.2004r. do 31.12.2004r.                    	 IV  kwartały  narastająco     okres od 01.01.2004r.          do 31.12.2004r.  	
1. Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, w tym:	0	0	0	0	
1.1. Przychody netto ze sprzedaży produktów	0	0	0	0	
2. Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów, w tym:	0	0	0	0	
2.1. Koszty wytworzenia sprzedanych produktów	0	0	0	0	
3. Zysk (strata) brutto ze sprzedaży	0	0	0	0	
4. Zysk (strata) ze sprzedaży	-49	-96	-9	-47	
5. Zysk (strata) z działalności operacyjnej	-49	-96	-9	-47	
6. Przychody finansowe	23	2110	20	796	
7. Koszty finansowe	9	1633	9	571	
8. Zysk (strata) z działalności gospodarczej	-35	382	2	178	
9. Wynik zdarzeń nadzwyczajnych					
10. Zysk (strata) brutto	-35	382	2	178	
11. Podatek dochodowy	-34	348	0	139	
12. Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku (zwiększenia straty)					
13. Zysk (strata) netto	-1	35	2	38	
......	 	 	 	 	

Wybrane pozycje rachunku przepływów pieniężnych	
WYBRANE POZYCJE RACHUNKU PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH                                                                                                 (w tys. zł)	IV  kwartał                     okres od 01.10.2005r. do  31.12.2005r.	IV  kwartały  narastająco     okres od 01.01.2005r.              do 31.12.2005r.	IV  kwartał                     okres od 01.10.2004r. do 31.12.2004r.	IV  kwartały  narastająco     okres od 01.01.2004r.          do 31.12.2004r.	
1. Amortyzacja	0	1	0	1	
2. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	-7	-140	-14	4	
3. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	8	1245	-1	231	
4. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	0	0	0	0	
5. Przepływy pieniężne netto, razem	1	1105	-14	236	
.....	 	 	 	 	
Pozycje pozabilansowe	
POZYCJE POZABILANSOWE                                                                                (w tys. zł)	stan na  31.12.2005r.    - koniec  IV kwartału	stan na                         30.09.2005r.    - koniec  III kwartału	stan na                         31.12.2004r.    - koniec  IV kwartału	stan na                         30.09.2004r.   - koniec  III kwartału	
1. Należności warunkowe	0	0	0	0	
2. Zobowiązania warunkowe	0	0	0	0	
2.1 na rzecz jednostek powiązanych (z tytułu)	0	0	0	0	
2.1.1. udzielonych gwarancji i poręczeń 	0	0	0	0	
....					
2.2. na rzecz pozostałych jednostek (z tytułu)	0	0	0	0	
2.2.1. udzielonych gwarancji i poręczeń	0	0	0	0	
....					
3. Inne (z tytułu)	0	0	0	0	
....	 	 	 	 	

INFORMACJA DODATKOWA RAPORTU KWARTALNEGO VENTUS S.A.
ZA IV KWARTAŁ 2005 ROKU 
ZGODNIE Z  § 41 ust. 4 ZAŁĄCZNIKA NR 1 DO REGULAMINU OBROTU RYNKU PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH CeTO – OBOWIĄZKI  INFORMACYJNE EMITENTÓW

Dot.: §41 ust. 4 
INFORMACJE O ZASADACH PRZYJĘTYCH PRZY SPORZĄDZENIU RAPORTU ORAZ INFORMACJĘ O KOREKTACH Z TYTUŁU REZERW, REZERWIE I AKTYWACH Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO, O KTÓRYCH MOWA W USTAWIE O RACHUNKOWOŚCI, DOKONANYCH ODPISACH AKTUALIZUJĄCYCH WARTOŚĆ SKŁADNIKÓW AKTYWÓW.

I. ZASADY PRZYJĘTE PRZY SPORZĄDZANIU RAPORTU.

1. Zasady wyceny aktywów i pasywów oraz wyniku finansowego

1)	Udziały w jednostkach podporządkowanych wycenia się według wartości rynkowej
2)	Udziały w innych jednostkach oraz inne inwestycje zaliczone do aktywów trwałych wycenia się według ceny nabycia pomniejszonej o odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. Odpisy te obciążają koszty finansowe.
3)	W przypadku gdy ceny nabycia albo zakupu albo koszty wytworzenia jednakowych albo uznanych za jednakowe, ze względu na podobieństwo ich rodzaju i przeznaczenie rzeczowych składników aktywów obrotowych są różne, wartość stanu końcowego tych składników wycenia się kolejno po cenach (kosztach) tych składników, które jednostka najwcześniej nabyła (wytworzyła).
4)	Odpisów amortyzacyjnych (umorzeniowych) od wartości niematerialnych i prawnych dokonuje się metodą liniową w równych ratach miesięcznych, wg stawek określonych w ustawie z dnia 15 lutego 1992 roku o podatku dochodowym od osób prawnych.
5)	W Jednostce do majątku trwałego objętego ewidencją ilościowo - wartościową zalicza się składniki majątkowe o wartości przekraczającej jednostkowo 3.500,00 zł z wyjątkiem sprzętu komputerowego, który ewidencjonowany jest bez względu na wartość oraz te urządzenia i wyposażenie, co do których względy celowościowe zadecydują o ujęciu ich w ewidencji ilościowej, a ich wartość nie przekracza 3.500,00 zł.
6)	Środki trwałe amortyzowane są metodą liniową w równych ratach miesięcznych według maksymalnych stawek określonych w wykazie rocznych stawek amortyzacyjnych stanowiącego załącznik do ustawy z dnia 15 lutego 1992 roku o podatku dochodowym od osób prawnych przy zastosowaniu dopuszczalnych przepisami podatkowymi współczynników podwyższających stawki amortyzacyjne.

2.	Porównywalność okresów i sposób przedstawienia danych liczbowych

    Dane liczbowe przedstawione są w zaokrągleniu do tysiąca złotych.

II. INFORMACJE O KOREKTACH Z TYTUŁU REZERW ORAZ ODPISACH AKTUALIZUJĄCYCH WARTOŚĆ SKŁADNIKÓW AKTYWÓW.

1.	Rezerwy na przyszłe wydatki i zobowiązania. - brak
2.	Rezerwa na odroczony podatek dochodowy, aktywa podatkowe
W IV kwartale 2005 roku zwiększono aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego o wartość 34,0 tys. zł stanowiącą 19% straty podatkowej wynoszącej 179,1 tys. zł 
3.	Odpisy aktualizujące wartość aktywów - brak

Dot.: §41 ust. 4 pkt. 1
OPIS ISTOTNYCH DOKONAŃ LUB NIEPOWODZEŃ EMITENTA W OKRESIE IV KWARTAŁU 2005 ROKU WRAZ Z WYKAZEM NAJWAŻNIEJSZYCH ZDARZEŃ ICH DOTYCZĄCYCH

Brak takich zdarzeń.

Dot.: §41 ust. 4 pkt. 2
CZYNNIKI I ZDARZENIA, W SZCZEGÓLNOŚCI O NIETYPOWYM CHARAKTERZE, MAJĄCE ZNACZĄCY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI FINANSOWE.

Na uzyskany wynik netto wpływ miały przychody odsetkowe oraz koszty związane z bieżącą działalnością spółki.

Dot.: §41 ust. 4 pkt. 3
ZDARZENIA, KTÓRE WYSTĄPIŁY PO DNIU 31 GRUDNIA 2005 ROKU NIE UJĘTE W TYM SPRAWOZDANIU, A MOGĄCE W ZNACZĄCY SPOSÓB WPŁYNĄĆ NA PRZYSZŁE WYNIKI SPÓŁKI.

W dniu 9 stycznia 2006 Spółka zawarła z Manchester Securities Corporation, umowę sprzedaży 244 558 sztuk akcji imiennych zwykłych spółki Powszechny Zakład Ubezpieczeń Spółka Akcyjna, po cenie 294 zł za jedną akcję, za łączną cenę wynoszącą 71 900 tys. zł za wszystkie akcje.
Sprzedawane Akcje stanowiły długoterminową lokatę kapitałową Spółki finansowaną z emisji Obligacji serii A. Wartość ewidencyjna akcji PZU S.A. w księgach rachunkowych Spółki wynosiła 21 108 tys. zł. O powyższej umowie Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 2/2006.
W związku ze zbyciem akcji stanowiących portfel inwestycyjny finansowany z emisji Obligacji serii A, Ventus S.A. zobowiązany był do przedterminowego wykupienia wszystkich wyemitowanych Obligacji. Do przedterminowego wykupu zostało zgłoszonych oraz zablokowanych 222 623 Obligacji serii A, tj. wszystkie obligacje wyemitowane przez Spółkę. W związku z powyższym na rachunek KDPW w dniu 31 stycznia 2006 roku Spółka przekazała kwotę 67 225 467,31 zł przeznaczoną na wypłatę odsetek oraz przedterminowy wykup przedmiotowych obligacji znajdujących się na koncie uczestnika KDPW.
W dniu 31 stycznia 2006 roku za pośrednictwem KDPW kwota  67 225 467,31 zł z tytułu wypłaty odsetek oraz przedterminowego wykupu obligacji serii A została przekazana uprawnionemu uczestnikowi KDPW. Jednocześnie w tym samym dniu nastąpiło umorzenie i wyrejestrowanie z konta ewidencyjnego uczestnika KDPW 222 623 Obligacji serii A Spółki oznaczonych w Krajowym Depozycie kodem ISIN: PLVENTS00027.
O wykupie i umorzeniu obligacji Spółka informowała w raportach bieżących nr 3/2006, nr 7/2006 oraz nr 10/2006.
W dniu 13 stycznia 2006 roku Spółka zawarła umowę lokaty terminowej na kwotę 71 900 tys. zł w DZ BANK POLSKA S.A. na okres od 13 do 31 stycznia 2006 roku. Kwota odsetek z powyższej lokaty wyniosła 154,9 tys. zł. 
W dniu 31 stycznia 2006 roku Spółka zawarła umowę miesięcznej lokaty terminowej w DZ BANK POLSKA S.A. na kwotę 4 829  tys. zł.
O powyższych lokatach Spółka informowała w raportach bieżących nr 6/ 2006 oraz nr 8/2006.

Dot.: §41 ust. 4 pkt. 4
STANOWISKO ZARZĄDU ODNOŚNIE MOŻLIWOŚCI ZREALIZOWANIA WCZEŚNIEJ PUBLIKOWANYCH PROGNOZ WYNIKÓW NA ROK 2005, W ŚWIETLE WYNIKÓW ZAPREZENTOWANYCH W RAPORCIE KWARTALNYM W STOSUNKU DO WYNIKÓW PROGNOZOWANYCH

Spółka nie publikowała prognoz wyników na rok 2005.

Dot.: §41 ust. 4 pkt. 5
WSKAZANIE AKCJONARIUSZY POSIADAJĄCYCH BEZPOŚREDNIO LUB POŚREDNIO PRZEZ PODMIOTY ZALEŻNE CO NAJMNIEJ 5% OGÓLNEJ LICZBY GŁOSÓW NA WZA, NA DZIEŃ PRZEKAZANIA RAPORTU KWARTALNEGO.

	Liczba posiadanych akcji 	Udział w kapitale zakładowym [%]	Liczba głosów	Udział w ogólnej liczbie głosów [%]	
Mikołaj Centka	212 500	42,5	212 500	42,5	
Sergiusz Góralczyk	187 500	37,5	187 500	37,5	
Andrzej Osypowicz	100 000	20,0	100 000	20,0	

W okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego nie nastąpiły żadne zmiany w strukturze własności znacznych pakietów akcji Spółki.

Dot.: § 41 ust. 4 pkt 6
ZESTAWIENIE ZMIAN W STANIE POSIADANIA AKCJI SPÓŁKI LUB UPRAWNIEŃ DO NICH (OPCJI) PRZEZ OSOBY ZARZĄDZAJĄCE I NADZORUJĄCE SPÓŁKĘ, ZGODNIE Z POSIADANYMI PRZEZ SPÓŁKĘ INFORMACJAMI, W OKRESIE OD PRZEKAZANIA POPRZEDNIEGO RAPORTU KWARTALNEGO.

	Pełniona funkcja	Liczba posiadanych akcji 
Stan na 9.02.2006	Liczba posiadanych uprawnień do akcji (opcji)
Stan na 9.02.2006	Zmiany w stanie posiadania akcji lub uprawnień do nich (opcji)	
Andrzej Osypowicz	Prezes Zarządu 	100 000	0	Brak zmian	
Piotr Sadownik	Członek Rady  Nadzorczej	0	0	Brak zmian	
Dariusz Tokarczuk	Członek Rady Nadzorczej	0	0	Brak zmian	
Mikołaj Centka	Członek Rady Nadzorczej	212 500	0	Brak zmian	
Joanna Centka	Członek Rady Nadzorczej	0	0	Brak zmian	
Izabela Góralczyk	Członek Rady Nadzorczej	0	0	Brak zmian	

Dot.: § 41 ust. 4 pkt 7
WSKAZANIE POSTĘPOWAŃ TOCZĄCYCH SIĘ PRZED SĄDEM, ORGANEM WŁAŚCIWYM DLA POSTĘPOWANIA ARBITRAŻOWEGO LUB ORGANEM ADMINISTRACJI PUBLICZNEJ.

Brak jest takich postępowań.

Dot.: § 41 ust. 4 pkt 8
INFORMACJE O ZAWARCIU PRZEZ EMITENTA LUB JEDNOSTKĘ OD NIEGO ZALEŻNĄ, JEDNEJ LUB WIELU TRANSAKCJI Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI, JEŻELI WARTOŚĆ TYCH TRANSAKCJI (ŁĄCZNA WARTOŚĆ WSZYSTKICH TRANSAKCJI ZAWARTYCH OD POCZĄTKU ROKU OBROTOWEGO) PRZEKRACZA WYRAŻONĄ W ZŁOTYCH RÓWNOWARTOŚĆ KWOTY 500.000 EURO.

Spółka Ventus S.A. nie zawierała takich transakcji. Ventus S.A. nie posiada także jednostek zależnych.

Dot.: § 41 ust. 4 pkt 9
INFORMACJE O UDZIELENIU PRZEZ SPÓŁKĘ LUB PRZEZ JEDNOSTKĘ ZALEŻNĄ PORĘCZEŃ KREDYTU LUB POŻYCZKI LUB UDZIELENIU GWARANCJI - ŁĄCZNIE JEDNEMU PODMIOTOWI LUB JEDNOSTCE OD NIEGO ZALEŻNEJ W OKRESIE 12 MIESIĘCY, JEŻELI WARTOŚĆ PORĘCZEŃ LUB GWARANCJI STANOWI RÓWNOWARTOŚĆ CO NAJMNIEJ 20% KAPITAŁÓW WŁASNYCH SPÓŁKI.

Nie było takich zdarzeń.

Dot.: § 41 ust. 4 pkt 10
INFORMACJE O EMISJACH OBLIGACJI PRZEZ EMITENTA, ZACIĄGNIĘTYCH PRZEZ NIEGO KREDYTACH LUB POŻYCZKACH, W KWARTALE OBJĘTYM TYM RAPORTEM, JEŻELI WARTOŚĆ EMISJI, KREDYTÓW LUB POŻYCZEK STANOWI RÓWNOWARTOŚĆ CO NAJMNIEJ 20% KAPITAŁÓW WŁASNYCH.

Nie było takich zdarzeń.
Dot.: § 41 ust. 4 pkt 11
INFORMACJE O EMISJI OBLIGACJI ZAMIENNYCH NA AKCJE PRZEZ EMITENTA.

Spółka nie emitowała obligacji zamiennych.

Dot.: § 41 ust. 4 pkt 12
INFORMACJE O EMISJI OBLIGACJI Z PRAWEM PIERWSZEŃSTWA.

Spółka nie emitowała obligacji z prawem pierwszeństwa.

Dot.: § 41 ust. 4 pkt 13
WSKAZANIE CZYNNIKÓW, KTÓRE ZDANIEM EMITENTA, BĘDĄ MIAŁY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE PRZEZ NIEGO WYNIKI W PERSPEKTYWIE CO NAJMNIEJ KOLEJNEGO KWARTAŁU.

W I kwartale 2006 roku na wyniki Spółki istotny wpływ będzie miała zrealizowana i opisana powyżej transakcja sprzedaży pakietu akcji PZU S.A. oraz operacja przedterminowego wykupu obligacji serii A Spółki. Ponadto na wyniki Ventus S.A. istotnie wpłyną przychody z działalności lokacyjnej, w tym w szczególności z lokat terminowych opisanych we wcześniejszej części niniejszego raportu oraz w raportach bieżących Spółki nr 6/2006 oraz nr 8/2006.

Dot.: § 41 ust. 4 pkt 14
INNE INFORMACJE, KTÓRE ZDANIEM EMITENTA SĄ ISTOTNE DLA OCENY JEGO SYTUACJI KADROWEJ, MAJĄTKOWEJ, FINANSOWEJ, WYNIKU FINANSOWEGO I ICH ZMIAN ORAZ TAKIE, KTÓRE MAJĄ WPŁYW NA MOŻLIWOŚĆ REALIZACJI ZOBOWIĄZAŃ PRZEZ EMITENTA

Brak takich informacji.

						Andrzej Osypowicz

 Prezes Zarządu